Ichimoku 云指标(详解)

  Ichimoku 云涉及五个不同的指标,旨在洞察市场趋势。

  Ichimoku 云乍一看可能令人生畏,使图表看起来更接近抽象艺术,但一旦熟悉了它的解释,就会相对简单明了。

  它由以下部分组成:

  1、滞后跨度,日文翻译为 Chikou 跨度(下图中的蓝绿色线)

  2、一条转换线,译为Tenkan Line(红线)

  3、一条基线,译为Kijun Line(白线)

  以及构成 Ichimoku 云的两条线,它们之间存在的彩色空间:

  4、超前跨度 A,或 Senkou 跨度 A(黄线)

  5、Leading Span B,或 Senkou Span B(宝蓝色线)

  

  我们将逐行

Ichimoku 云指标

检查每一行:

  滞后跨度/Chikou 跨度

  滞后跨度线表示 26 天(或期间)前的价格。换句话说,如果您采用价格并将其向后移动 26 天(在使用日线图的情况下),则表示这条线是什么。

  当过去 26 天的趋势明显上升时,这通常会使这条线成为图表上的最高点,因为它已经向后移动了。这表明看涨趋势。

  

滞后跨度/Chikou 跨度

  如果趋势在过去 26 天明显下降,那么这通常会使它成为图表上的最低线。这表示看跌趋势。

  

Ichimoku 云指标

  如果滞后跨度越过转换/tenkan 线(上图中的红线),特别是成为图表上的最高线,这被解释为一个特别看涨的信号。如果它越过转换线成为图表上的最低线,则这是一个看跌信号。

  更一般地说,任何时候滞后跨度超过一条线,这被解释为看涨。任何时候滞后跨度向下越过一条线,这被解释为看跌。

  转换线/转运线

  转换线计算如下:

  (9 日高点 + 9 日低点)/ 2

  在强劲的上升趋势市场中,转换通常是第二高线,低于滞后跨度。

  基准线/kijun 线上方的转换线交叉被解释为温和看涨信号。相反,低于基线的转换交叉被解释为温和看跌信号。

  

Ichimoku 云指标

  为什么?因为转换线更多地基于相对于基线的近期价格活动。也就是说,它依赖于 9 天的价格数据与 26 天的价格数据。根据较新数据的平均值计算的上升趋势本质上强于根据较新数据的平均值计算的上升趋势。从统计上看,最近发生的事情比过去发生的事情更可能与现在和未来更相关。

  基线 / Kijun 线

  基线计算如下:

  (26 日高点 + 26 日低点) / 2

  在趋势市场中,以一种或另一种方式,基线将是中间线。

  在上升趋势市场中,滞后跨度将在转换线上方,转换线将在基线上方,在 Ichimoku 云上方(领先跨度 A 和领先跨度 B)。

  在下降趋势市场中,Ichimoku 云将在基线上方,在转换线上方,在滞后跨度上方。

  就更多次要信号而言,基线移动至转换线上方或滞后跨度被视为看跌。Ichimoku 云上方的基线移动被认为是看涨的。

  领先跨度 A / Senkou 跨度 A

  超前跨度 A 的计算公式为:

  (转换线 + 基线)/ 2

  在上升趋势市场中,领先跨度 A 将高于领先跨度 B(蓝线上方的黄线),如下所示。它通常也会滞后于滞后跨度、转换线和基线。

  

Ichimoku 云指标

  然而,它将高于领先跨度 B,领先跨度 B 是 52 天高点和 52 天低点的平均值。

  领先跨度 A 只会是图表上处于整合或转型中的市场中的最高或最低线。2017 年中期 Valeant (VRX) 的图表就是这种情况。

  

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  在明显的下行趋势市场中——如下图——它通常是图表上的第二高线,略低于领先跨度 B。(这是 Valeant (VRX) 从 2016 年底到 2017 年初的图表。)

  

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  前导跨度 B / Senkou 跨度 B

  超前跨度 B 的计算公式为:

  (52 日高点 + 52 日低点) / 2

  当领先跨度 B 是图表上的最高线时,它通常表示强劲的下降趋势。这是因为前导跨度 B 积累了如此多的先验数据。

  如果我们处于下降趋势中,则在这个 52 天范围的最开始会有一些值很高,从而使领先跨度 B 总体上具有更高的值。对于依赖 9 天和 26 天计算的其他 Ichimoku 相关指标,这些高值将已经从数据中冲掉,留下较低的值。

  例如,我们可以在 VXX 的价格图表上看到这一点,当发达市场股票市场在 2018 年初之前的波动性非常低时,它处于明显的下降趋势中。领先跨度 B(蓝线)是图表上最高的98% 的时间。

  

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  另一方面,当领先跨度 B 最低时,这通常意味着我们处于强劲的上升趋势中。52 天范围开始时的值相对于 26 天和 9 天较低,使领先跨度 B 的整体读数较低。

  我们可以在 Nvidia (NVDA) 从 2017 年 6 月中旬到 2018 年的价格上涨期间观察到这一点。蓝线在整个移动过程中在图表上处于最低位置:

  

Ichimoku 云指标

  Ichimoku 云的作用

  Ichimoku Cloud 通常被解释为市场上的支撑和阻力区域。

  在标准普尔 500 指数的日线图上,我们在上升趋势中看到三个实例,价格跌至云端并充当支撑。

  

Ichimoku 云指标

  在其他情况下,云可以充当阻力区域,如以下可可交易所交易基金的图表所示。价格处于陡峭的下降趋势中,并且可以在触摸云时探索空头交易机会,沿着持续趋势的方向采取。

  Ichimoku 云是一组五个独立的指标,它们共同用作(主要)趋势跟踪指标。但它也可用于通过在总体趋势方向上触及云层进行交易来寻找市场的反转点。

  就图表上的定位而言,五个指标中最看涨的配置从高到低:

  滞后跨度(chikou 跨度)

  转换线(tenkan线)

  基线(kijun线)

  领先跨度 A(senkou 跨度 A)

  超前跨度 B(senkou 跨度 B)

  最看跌的配置是相反的,从高到低:

  超前跨度 B(senkou 跨度 B)

  领先跨度 A(senkou 跨度 A)

  基线(kijun线)

  转换线(tenkan线)

  滞后跨度(chikou 跨度)

  当它们确实出现时,可以提取温和的看涨信号,例如转换线越过基线,或领先跨度 A 越过领先跨度 B。但它们是微弱的交易信号。

  Ichimoku 云可以提供有关趋势或潜在反转区域的信息,这些信息不能仅从价格中获得。但它不应该单独使用。它通常与其他动量相关指标(例如相对强度指数 (RSI))结合使用,以确认读数并提高其信号的准确性。